所謂“道”不同，是指利潤表和現(xiàn)金流量表的編制原則不同，所謂“理”相通，是指兩張報表在揭示企業(yè)經(jīng)營活動的本質(zhì)上有相通之處。
利潤表反映的是企業(yè)經(jīng)營的成果與能力，現(xiàn)金流量表反映的是企業(yè)經(jīng)營的質(zhì)量，也就是通過現(xiàn)金流水平驗證利潤表的收入、利潤的質(zhì)量。企業(yè)的經(jīng)營收入、經(jīng)營利潤只有轉(zhuǎn)化為現(xiàn)金流，才能表明企業(yè)經(jīng)營的質(zhì)量高、能力強(qiáng)。利潤表和現(xiàn)金流量表看似由于編制原則不同而屬于兩條沒有任何交集的平行線，其實不然，利潤表和現(xiàn)金流量表從本質(zhì)上都反映企業(yè)的經(jīng)營狀況，二者有密不可分的內(nèi)在關(guān)聯(lián)性，正常情況下，二者的變動應(yīng)該呈現(xiàn)正相關(guān)性。
01“道”不同二者編制原則不同，沒有直接交集點
利潤表和現(xiàn)金流量表的編制原則不同，前者是按照權(quán)責(zé)發(fā)生制編制，后者是按照收付實現(xiàn)制編制，這兩張報表的科目或項目幾乎沒有直接交集，當(dāng)然有一種例外情況，那就是假如企業(yè)的所有銷售都采取現(xiàn)款交易方式，即一手交錢一手交貨，那么在按照權(quán)責(zé)發(fā)生制確認(rèn)收入的銷售款也已經(jīng)到賬，這樣出現(xiàn)在利潤表中的營業(yè)收入與現(xiàn)金流量表中的“銷售商品、提供勞務(wù)收到的現(xiàn)金”完全相等。但這種情況在現(xiàn)在的商業(yè)信用社會極為罕見，只出現(xiàn)在一些街頭零售的小店鋪中。利潤表由于權(quán)責(zé)發(fā)生制、收入費用配比等原則的要求，在反映企業(yè)盈利能力上更為科學(xué)、合理，我們通常說的利潤、盈利等含義，都是站在利潤表的角度講的，而不是基于現(xiàn)金流量表。現(xiàn)金流量表是按照收付實現(xiàn)制編制的，通常情況下，現(xiàn)金收入和現(xiàn)金支出并不符合配比原則，無法準(zhǔn)確計算企業(yè)的盈利。而現(xiàn)金流的優(yōu)勢在于反映企業(yè)的資金收支、結(jié)余情況，更便于分析企業(yè)的資金風(fēng)險。
02“理”相通獲利的能力與獲利的質(zhì)量有相通之處
利潤表與現(xiàn)金流量表之間“道”（編制規(guī)則）不同，但二者在某些“理”（道理）方面是相通的。利潤表既反映企業(yè)的經(jīng)營成果，也反映經(jīng)營的盈利能力，企業(yè)創(chuàng)造了多少收入、多少利潤，企業(yè)經(jīng)營的利潤率是多少，都可以通過利潤表中的數(shù)據(jù)計算出來。我們也可以這樣看待現(xiàn)金流量表和利潤表的關(guān)系，現(xiàn)金流量表實際上是按照收付實現(xiàn)制編制的經(jīng)營的成果。我們通過現(xiàn)金流的收支、結(jié)余狀況，可以對利潤表呈現(xiàn)的經(jīng)營成果、盈利質(zhì)量進(jìn)行驗證。驗證思路如下：假如利潤表中的營業(yè)收入都能夠通過現(xiàn)金流量表中的“銷售商品、提供勞務(wù)收到的現(xiàn)金”收回，則表明企業(yè)銷售收入的質(zhì)量很高；假如利潤表中凈利潤都能通過現(xiàn)金流量表中的“經(jīng)營活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈額”和“投資活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈額”收回，就表明企業(yè)經(jīng)營獲利的變現(xiàn)能力強(qiáng)，經(jīng)營獲利的質(zhì)量高。我們還可以從以下三個方面來理解利潤表與現(xiàn)金流量表之間的內(nèi)在聯(lián)系。第一，長期來看，企業(yè)的盈利狀況決定了現(xiàn)金流的狀況。假如企業(yè)短期內(nèi)虧損，不掙錢，靠外部融資仍然能讓現(xiàn)金流量表看起來很好，但時間一長，僅靠融資資金就難以維持生存。一家健康的企業(yè)，必然是在經(jīng)營獲利的情況下，持續(xù)獲得經(jīng)營活動的現(xiàn)金流，才可以長久。第二，現(xiàn)金流量表的優(yōu)劣可以驗證利潤表中營業(yè)收入與營業(yè)利潤的質(zhì)量高低。利潤表反映的是企業(yè)獲利的能力，而現(xiàn)金流量表反映企業(yè)獲利的質(zhì)量。假如一家企業(yè)的收入很高、利潤很高，利潤表顯示的盈利能力很強(qiáng)，企業(yè)現(xiàn)金流量表的表現(xiàn)很差，企業(yè)創(chuàng)造的收入并沒有及時轉(zhuǎn)化為現(xiàn)金流入，就會出現(xiàn)賬上利潤很高，但企業(yè)并沒有錢的狀況，這就反映了企業(yè)的收入質(zhì)量和盈利質(zhì)量較差。這種情況有可能是應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)速度慢，也可能是企業(yè)存在業(yè)績造假導(dǎo)致的?，F(xiàn)金流量表客觀上起到驗證企業(yè)利潤表質(zhì)量高低的作用。第三，利潤表和現(xiàn)金流量表的項目沒有直接一一對應(yīng)，很多項目之間存在密切的勾稽關(guān)系。比如現(xiàn)金流量表中的“銷售商品、提供勞務(wù)收到的現(xiàn)金”，此項目金額完全來自利潤表中的“營業(yè)收入”。利潤表中的“營業(yè)成本”與現(xiàn)金流量表中的“購買商品、接受勞務(wù)支付的現(xiàn)金”存在勾稽關(guān)系?，F(xiàn)金流量表與利潤表的項目之間存在很多復(fù)雜的勾稽關(guān)系，我們把部分主要的勾稽關(guān)系展示出來，如圖所示。
利潤表和現(xiàn)金流量表的編制規(guī)則不同，二者之間存在很強(qiáng)的關(guān)聯(lián)性。從某一個時期看，二者呈現(xiàn)的盈利能力和現(xiàn)金流可能并不一致，比如某一期間，企業(yè)的利潤表很好，但現(xiàn)金流并不好，或者利潤表很差而現(xiàn)金流很好，這種反差現(xiàn)象很可能在短期內(nèi)出現(xiàn)，放到一個更長的時期看，比如三年、五年，二者通常會呈現(xiàn)較強(qiáng)的正相關(guān)性。也就是說，一家企業(yè)只要每年的經(jīng)營情況良好，利潤表中的營業(yè)收入和利潤均表現(xiàn)良好，那么企業(yè)的現(xiàn)金流量表通常會呈現(xiàn)良好的表現(xiàn)；假如企業(yè)的營業(yè)收入持續(xù)下滑，凈利潤年年虧損，那么通常情況下，企業(yè)的現(xiàn)金流量表也會非常難看，凈現(xiàn)金流量會出現(xiàn)負(fù)值，企業(yè)的現(xiàn)金流會持續(xù)緊張。假如企業(yè)長期利潤表很好看，經(jīng)營利潤很高，增長很快，現(xiàn)金流量表每況愈下，現(xiàn)金流持續(xù)緊張，入不敷出，出現(xiàn)這種情況的原因，要么是企業(yè)存在財務(wù)舞弊，要么是應(yīng)收賬款管理比較糟糕。
