境外投資ODI備案審批流程解讀

一、ODI概述

ODI，全稱Overseas Direct Investment，即境外投資備案，是指在中國境內(nèi)依法設(shè)立的企業(yè)（以下簡稱“企業(yè)”）通過新設(shè)、并購或其他方式，在境外取得非金融企業(yè)所有權(quán)、控制權(quán)、經(jīng)營管理權(quán)及其他相關(guān)權(quán)益的行為。依據(jù)《企業(yè)境外投資管理辦法》（國家發(fā)展和改革委員會令2018年第11號）及《境外投資管理辦法》（商務(wù)部令2014年第3號），ODI是中國企業(yè)邁向國際化的首要步驟，所有涉及境外直接投資活動的企業(yè)均需遵循相關(guān)法規(guī)進行備案或?qū)徟?/p>

二、需進行ODI備案的投資行為范疇

中國境內(nèi)企業(yè)（投資主體）直接或通過其控制的境外企業(yè)，以投入資產(chǎn)、權(quán)益、提供融資、擔(dān)保等方式，獲得境外所有權(quán)、控制權(quán)、經(jīng)營管理權(quán)及其他相關(guān)權(quán)益的投資活動，均屬ODI備案范疇。具體包括但不限于：

1. 獲取境外土地所有權(quán)、使用權(quán)等權(quán)益；

2. 獲得境外自然資源勘探、開發(fā)特許權(quán)；

3. 取得境外基礎(chǔ)設(shè)施所有權(quán)、經(jīng)營管理權(quán)；

4. 收購境外企業(yè)或資產(chǎn)的所有權(quán)、經(jīng)營管理權(quán)；

5. 新建或擴建境外固定資產(chǎn)；

6. 設(shè)立新境外企業(yè)或向既有境外企業(yè)增資；

7. 設(shè)立或參股境外股權(quán)投資基金；

8. 通過協(xié)議、信托等方式控制境外企業(yè)或資產(chǎn)。

三、備案與審批流程

依據(jù)中國現(xiàn)行法律法規(guī)，境外直接投資需經(jīng)國家發(fā)改委、商務(wù)部及外匯局三個部門的備案或核準(zhǔn)、登記。商務(wù)部與發(fā)改委的審查流程相互獨立，可并行啟動。

四、鼓勵與限制行業(yè)分類

根據(jù)《境外投資敏感行業(yè)目錄（2018年版）》，國家發(fā)改委對部分敏感行業(yè)實行嚴(yán)格的審核制度，具體行業(yè)清單已公開發(fā)布。此外，商務(wù)部也依據(jù)相關(guān)法規(guī)對境外投資活動進行管理和指導(dǎo)。

五、境內(nèi)投資主體限制與申報方式

（一）獨立申報：單個境內(nèi)投資者需獨立滿足ODI審批條件，并向主管部門提交完整申請資料，重點關(guān)注資金來源真實性、自然人持股情況及境外投資真實性等問題。

（二）共同申報：多個境內(nèi)投資者共同投資同一境外項目時，應(yīng)選定主申報人統(tǒng)一申請，各投資者均需滿足審批條件，且投資路徑可靈活設(shè)計。

（三）聯(lián)合申報：投資者可共同設(shè)立有限合伙企業(yè)或公司作為聯(lián)合申報主體，但需注意審批難度及滿足主管部門對資金來源、持股情況、投資真實性等要求。

六、資金出境安排

商務(wù)部《企業(yè)境外投資證書》與發(fā)改委《境外投資項目備案通知書》有效期均為兩年，批準(zhǔn)限額內(nèi)資金可在有效期內(nèi)分批出境。

七、ODI備案的益處

1. 確保資金合法出入境，為未來企業(yè)境外上市掃清合規(guī)障礙。

2. 享受境外稅收優(yōu)惠，促進資本積累，返程投資時享有政府補貼。

3. 優(yōu)化資源配置，提升企業(yè)形象，增強企業(yè)國際競爭力。

八、未辦理ODI備案的后果

1. portant; font-weight: 600;">資金流動受限：企業(yè)無法通過正規(guī)渠道實現(xiàn)資金出入境，影響境外經(jīng)營及利潤回流。

2. portant; font-weight: 600;">返程投資受阻：未備案企業(yè)無法完成返程投資，限制未來資本運作空間。

3. portant; font-weight: 600;">錯失政府支持：無法享受政府提供的補貼、獎勵及其他政策支持。

4. portant; font-weight: 600;">面臨法律制裁：未合規(guī)備案即進行境外投資的企業(yè)，將受到相關(guān)主管部門的處罰，包括但不限于警告、限期改正乃至刑事責(zé)任追究。