股權(quán)家族信托——企業(yè)傳承的“皇冠明珠”

自2013年至今，家族信托在中國(guó)恰好走過(guò)10年的發(fā)展，已經(jīng)成為高凈值客戶財(cái)富傳承的**金融工具。根據(jù)我國(guó)現(xiàn)行法律體系，可以用法定繼承、遺囑、生前贈(zèng)與及保險(xiǎn)、民事信托等諸多金融與法律工具進(jìn)行家族財(cái)富的傳承。相比傳統(tǒng)的法律工具，家族信托獨(dú)具生前與身后的資產(chǎn)管理優(yōu)勢(shì)，而相比其他金融工具，家族信托又有*嚴(yán)謹(jǐn)?shù)姆蓪傩?。另外，家族信托還具備靈活性、保密性等優(yōu)勢(shì)，既能管理好資產(chǎn)做到保值增值，又能進(jìn)行隔離和傳承，還能對(duì)未來(lái)的稅務(wù)做好基本籌劃，因此家族信托獲得了高凈值人群的廣泛青睞。隨著各類金融機(jī)構(gòu)尤其是作為家族信托持牌機(jī)構(gòu)的信托公司實(shí)踐經(jīng)驗(yàn)的增多，受托專業(yè)能力、運(yùn)營(yíng)管理服務(wù)能力不斷提升，伴隨著監(jiān)管重視、制度完善和市場(chǎng)需求這三方面的攜手共進(jìn)，家族信托必將成為高凈值客戶家族財(cái)富管理的核心。

在高凈值客戶的資產(chǎn)傳承中，現(xiàn)金類資產(chǎn)僅是家族財(cái)富中很小的一類，企業(yè)股權(quán)是當(dāng)前企業(yè)主資產(chǎn)*主要*直接的表現(xiàn)形式，股權(quán)類家族信托未來(lái)一定是企業(yè)家財(cái)富傳承的核心方案。

首先，股權(quán)家族信托是創(chuàng)始人家族掌控和管理家族企業(yè)的有效方式，設(shè)立股權(quán)信托*能體現(xiàn)創(chuàng)始人家族對(duì)企業(yè)百年持續(xù)發(fā)展的意志。很多企業(yè)主趁著改革開(kāi)放的春風(fēng)積累了大量的財(cái)富，面對(duì)越來(lái)越復(fù)雜多變的經(jīng)濟(jì)形勢(shì)，是做大做強(qiáng)企業(yè)創(chuàng)造更多社會(huì)價(jià)值還是見(jiàn)好就收照顧自身家族成員，相信很多企業(yè)家都面臨兩難的選擇。一般來(lái)說(shuō)，設(shè)立資金型家族信托更多是希望將企業(yè)財(cái)產(chǎn)與個(gè)人財(cái)產(chǎn)隔離，體現(xiàn)的是企業(yè)家對(duì)家族成員的關(guān)愛(ài)，而設(shè)立股權(quán)家族信托更多體現(xiàn)的是企業(yè)主們發(fā)展企業(yè)逐浪潮頭的決心。在過(guò)去的幾十年中，上一代企業(yè)家們通過(guò)逐漸摸索與借鑒，形成以公司制度為核心，以產(chǎn)權(quán)清晰、權(quán)責(zé)明確、政企分開(kāi)、管理科學(xué)為條件的現(xiàn)代企業(yè)制度。建立股權(quán)家族信托就類似制定企業(yè)管理制度，清晰地將企業(yè)所有權(quán)、管理權(quán)和受益權(quán)分開(kāi)，為創(chuàng)業(yè)家族構(gòu)建一個(gè)掌握控制權(quán)的同時(shí)，又可以引入專業(yè)的職業(yè)經(jīng)理人團(tuán)隊(duì)，提升公司經(jīng)營(yíng)質(zhì)量，做到以我為主、管理專業(yè)、經(jīng)營(yíng)持續(xù)的資產(chǎn)傳承頂層設(shè)計(jì)。